小贷市场吸引了越来越多外资金融机构的关注，而与国内小贷公司专注于中小企业贷款的思路不同，外资小贷公司更看重消费金融业务。
4月18日，由日本smbc消费金融有限公司（下称smbc）发起的天津普罗米斯小额贷款有限公司开业，smbc社长幸野良治回答《华夏时报》记者提问时透露出对中国消费金融市场的乐观态度：“消费金融业务主要是针对个人消费者开展，与地区经济发展密切相关。只有经济快速发展带动各项消费增长，我们才有可能为个人消费者及个体经营者提供服务。在经济缺乏动力的地方，业务是无法推行的。”
一直以来，无担保无抵押的消费金融就像一块鸡肋嚼之无味弃之可惜，但在外资眼里，这块“鸡肋”却成了价值洼地。
小贷业务“中外有别”
“中资小贷公司强调抵押，一单一单地来考量风险，基本不做信用贷款；外资小贷公司的信用贷款经验丰富，不是按‘单’来考量，而是看准细分市场，采取的是平均风险的控制方式。”上海金融与法律研究院研究员高利民认为，中资与外资的小贷公司有着明显不同的业务模式，而中资小贷公司的业务额度相对要大。
他举例称，位于上海的某家有国营背景的小贷公司业务额度每笔平均在400万元左右，该公司ceo是银行出身，认为只有这样的规模才能保证运营成本。而另一家民营小贷公司也会做到每单80万元左右。
因为风险管控要求高，利润短期较少，几千元到几万元之间的小微贷款显然不在这些公司的业务范围之内。
在2012年初，央行曾在全国小额贷款研讨会上指出，在全国的小额贷款公司中，5万元以下的贷款占1.86%，而50万元以上的贷款占到86%。
3月29日银监会公布的数据也显示，截至2012年末，全国用于小微企业的贷款（包括小型微型企业贷款、个体工商户贷款和小微企业主贷款）余额达14.77万亿元，其中企业贷款12.04万亿元，占到总数的81.5%。
幸野良治也提道：“据我了解，小额贷款公司在中国居多是面向中小企业提供100万元以上相对较大数额的服务。而我们的目标客户群是个人及个体经营者。”
他介绍，天津普罗米斯小额贷款有限公司主要是向有稳定收入但信用度并不高的人群提供无担保无抵押、当天放款的信贷服务。而这也是外资小贷公司的典型业务模式。
港资的亚联财小额贷款公司董事长张炳煌也曾通过媒体介绍，该公司单笔贷款金额在5000元至5万元之间，以一年以内的短期经营性贷款为主，并开展电话营销及外包的经营方式。
“小微贷在前期的投入比较大，利润回报可能比较慢。但品牌性的外资机构通常会有成熟的技术援助与输出，也就更倾向于小微贷。”中国小额信贷联盟秘书长白澄宇认为，形成这种差别可能是由经营者以前的业务模式决定的。
“在国外，中小企业或小微企业向金融机构贷款没这么难，所以他们的小额信贷主要是针对个体消费者或个体经营者的信用贷，在这方面的技术运用比较成熟。而在我国，不仅个人贷款难，中小企业贷款也难。以前的民间金融就主要是针对中小企业贷款，逐步转变为小贷公司后，主要业务还是放在中小企业上。”白澄宇解释说。
消费金融待破题
单笔授信额度小、审批速度快、无需抵押担保、服务方式灵活，在外资小贷公司开始业务以前，原本是专业的消费金融公司来提供这些服务。
在扩大内需、刺激消费、促进经济发展模式转变的口号下，2010年面向个人小额贷款的消费金融公司曾经给予外界很多期许。然而试点推行以来，消费金融公司一直没有进一步放开。
根据银监会2012年11月数据显示，截至2012年10月底，北京、天津、上海和成都的4家试点消费金融公司贷款余额为37亿元。与全国小贷公司6000余亿元的贷款余额相比，消费金融公司似乎增长乏力。
中国社会科学院金融所银行研究室主任曾刚认为，如果以成立当初的目标来看，我国的消费金融是比较滞后的。
根据《消费金融公司试点管理办法》规定，消费金融公司贷款不得用于购车、购房，认购和买卖股票或其他权益性投资等用途。曾刚解释，起初这样的规定是为了区别银行业务，给消费金融公司一个“存在的意义”。但现在“4家消费金融公司有3家是以银行为主导，其经营模式、内容体现不出与银行的区别，是以银行的风格在行事，没有体现出优势、特点，只是给想进入金融领域的人一个牌照”。
因为属于银监会直接监管，消费金融公司的设立比小贷公司高出许多门槛。而现在，提出消费金融口号的银行也不在少数。没有小贷公司的灵活性，没有银行的优势资源，而且政策指导下诞生的消费金融公司很难与市场需求紧密结合。
曾刚认为，外资小贷公司从事消费金融业务并不需要监管的认同，因为外部风险不大，即便亏也亏的是自己的钱。“外资小贷公司可以把国外成熟的消费金融理念带进来，是件很好的事情，也说明他们看好消费金融的市场前景。”他评价道。
据悉，作为三井住友金融集团下属的消费金融事业公司，日本smbc消费金融有限公司已经有50年的发展历史。“我们预计未来3年内会在天津市场投入3亿元，设立10个网点。“幸野良治同时向记者表示，近期smbc消费金融公司已经有了向中国其他城市推进业务的计划。“我们会特别考虑经济发展较快的城市。”他说。
